Qual é melhor, ADBE ou TSM?

No framework Buffett-Fit, Taiwan Semiconductor Manufacturing Company Limited (TSM) atinge atualmente uma nota maior que ADBE — 65/100 (nota B) contra 67/100 (nota B). Dito isto, "melhor" depende do framework em que confias — ADBE ganha em Warren Buffett e Terry Smith; TSM ganha em Benjamin Graham, Philip Fisher, Peter Lynch, Joel Greenblatt, e Charlie Munger. A decomposição completa por pilar está nesta página.

Devo comprar ADBE ou TSM?

Esta página é um comparativo educativo, não aconselhamento de investimento. Tanto ADBE como TSM são avaliados contra o mesmo framework Buffett de 5 pilares (moat, durabilidade, qualidade da gestão, saúde financeira, valuation) mais seis outros frameworks documentados. Lê a decomposição lado a lado para veres qual encaixa nos critérios que mais te importam — e faz sempre a tua própria pesquisa antes de qualquer decisão de investimento.

ADBE é melhor que TSM para value investing?

As duas estão próximas no score Buffett-Fit (67/100 contra 65/100), por isso "melhor para value investing" depende do pilar que mais valorizas. Os cinco pilares Buffett + seis outros frameworks estão decompostos lado a lado nesta página.

Qual é a diferença entre ADBE e TSM no framework do Warren Buffett?

Ambas as ações são avaliadas nos mesmos cinco pilares: moat económico (vantagem competitiva duradoura), durabilidade dos lucros (rentabilidade consistente), qualidade da gestão (alocação de capital), saúde financeira (balanço conservador) e valuation (margem de segurança). ADBE atinge atualmente 67/100 (nota B); TSM atinge 65/100 (nota B). A secção "Onde cada uma domina" nesta página mostra qual pilar cada ação domina.

Qual tem o moat mais forte, ADBE ou TSM?

A força do moat é um dos cinco pilares no score Buffett-Fit nesta página. ADBE e TSM são avaliadas cada uma na sustentabilidade do ROIC, durabilidade das margens brutas e sinais qualitativos como força de marca, custos de mudança, efeitos de rede e barreiras regulatórias. A decomposição dos pilares nesta página mostra o subscore do moat lado a lado para veres qual tem a vantagem competitiva mais duradoura.

Qual está mais subvalorizada, ADBE ou TSM?

A valuation é um dos cinco pilares Buffett-Fit nesta página. Ambas as ações são avaliadas com base no rendimento dos lucros do proprietário, no rácio preço/valor intrínseco e na margem de segurança face a um DCF conservador. O subscore de valuation na tabela abaixo indica-te qual está atualmente cotada a um preço mais atrativo relativamente à qualidade do negócio subjacente.

ADBE e TSM são ambas ações de Technology?

Sim — tanto Adobe Inc. (ADBE) como Taiwan Semiconductor Manufacturing Company Limited (TSM) operam no setor Technology. Isso faz desta uma comparação direta entre pares setoriais, a forma mais limpa de usar o framework Buffett-Fit: o score pondera cada ação contra os benchmarks de qualidade e valuation específicos do seu setor, por isso a comparação direta não é distorcida por diferenças intersetoriais de taxa base.

Este comparativo ADBE vs TSM é aconselhamento de investimento?

Não. Esta página é um pattern-match educativo contra frameworks públicos documentados (Buffett, Graham, Fisher, Lynch, Greenblatt, Munger, Smith), não é aconselhamento de investimento personalizado. Os scores refletem o quão perto cada ação está dos critérios documentados de cada framework — não são recomendações de compra, manutenção ou venda. Faz sempre a tua própria pesquisa e consulta um consultor financeiro registado para aconselhamento personalizado.

Comparação de ações

Adobe

Taiwan Semiconductor Manufacturing Company Limited

Pontuadas pelo Buffett, Graham, Lynch e Greenblatt - mais uma tabela lado a lado de valuation, qualidade, crescimento e balanço.

ADBE

Adobe

Capitalização

$100.08B

Setor

Tecnologia

TSM

Taiwan Semiconductor Manufacturing Company Limited

Capitalização

$2.1T

Setor

Tecnologia

Vencedor geral

Taiwan Semiconductor Manufacturing Company Limited TSM

Vence na soma combinada dos fit scores das quatro estratégias. Desdobramento por estratégia abaixo.

Fit scores por estratégia

Estratégia	ADBE	TSM	Vencedor
Warren Buffett	67B	65B	ADBE
Benjamin Graham	53C	72B	TSM
Philip Fisher	60C	75B	TSM
Peter Lynch	40D	62C	TSM
Joel Greenblatt	49D	61C	TSM
Charlie Munger	68B	69B	TSM
Terry Smith	76B	65B	ADBE

Métricas lado a lado

Métrica	ADBE	TSM
Market cap	$100.08B	$2.1T
P/E (TTM)	14.1x	30.5x
EV/EBIT	11.5x	29.0x
ROIC (TTM)	37.4%	25.8%
Gross margin	89.1%	61.87%
Net margin	29.48%	47.0%
Revenue CAGR 5y	10.77%	24.78%
EPS CAGR 5y	13.45%	30.83%
Debt / Equity	0.6x	0.2x
Dividend yield	0.0%	0.91%

Onde cada uma vence

As métricas com maior diferença entre as duas - ordenadas para os pontos mais decisivos aparecerem primeiro.

ADBE lidera em

EV/EBIT11.5xvs 29.0x+60%
P/E (TTM)14.1xvs 30.5x+54%
ROIC (TTM)37.4%vs 25.8%+31%
Gross margin89.1%vs 61.87%+31%

TSM lidera em

Dividend yield0.91%vs 0.0%+100%
Market cap$2.1Tvs $100.08B+95%
Debt / Equity0.2xvs 0.6x+70%
Revenue CAGR 5y24.78%vs 10.77%+57%

Ferramenta educacional. Os fit scores são projeções determinísticas dos fundamentos públicos sobre os critérios publicados de cada investidor - não são recomendações pessoais.

Adobe

Taiwan Semiconductor Manufacturing Company Limited

Fit scores por estratégia

Métricas lado a lado

Onde cada uma vence

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Termos-chave desta análise